Yahoo finance API is not available right now, please try again soon...


מה ההבדל בין אופציות לפורקס?

Business man writing pros and cons with big city backdrop

אחד מתחומי ההשקעה הפופולאריים ביותר בשוק ההון הוא המסחר במט"ח. מדובר בשוק רוחש פעילות ודינאמי, המגלגל סכומי עתק ברחבי העולם כולו. כמו כן מדובר בשוק הפועל כל הזמן, 7 ימים בשבוע, 24 שעות ביממה, דבר שמאפשר למשקיעים להשקיע בכל נקודת זמן.
מסחר במט"ח ידוע כתחום שמחד יכול להניב רווחים גבוהים, אך מאידך נתון לתנודתיות רבה, ולכן עלול גם להביא להפסדים למשקיעים שאינם מבצעים את השקעותיהם בצורה מתוכננת ושקולה.
ישנן דרכים רבות להשקיע במט"ח במסגרת המסחר בשוק ההון. מאמר זה יעסוק בשתיים מהן: השקעות פורקס ואופציות.

מה הן השקעות פורקס?

השם השקעות פורקס הוא בעצם קיצור של שתי מילים לועזיות: foreign exchange . הכוונה היא להמרה של מטבע זר אחד במטבע אחר. לכל מטבע כ"סחורה" יש ערך כמותי מול מטבע אחר. למשל, שער הדולר הוא 3.9560 ₪. אם מחר הדולר יתחזק שער הדולר עשוי להגיע ל 4.0375 ₪. הרווח של המשקיעים בתחום הפורקס, נובע מהעליות והירידות בערכם של מטבעות אל מול מטבעות אחרים. אם משקיע רוכש שקלים ב 100$ ביום א' הוא משלם עליהם 395.60 ₪. ביום ב', שער הדולר עולה, הוא מוכר את ה 100$ ומקבל תמורתם 403.75 ₪. הפער בין השער של אתמול לשער של היום הוא הרווח של המשקיע.
אולם לשוק מטבע החוץ יש יתרון נוסף והוא המינוף. באפשרותו של הלקוח למנף את השקעתו, ובכך הוא מבטיח כי במידה וירוויח, הרווח שלו יהיה גבוה בהרבה. למה הכוונה? בשוק הפורקס המינוף הוא לרוב ביחס של 1:100 , כלומר, הברוקר יכול להכפיל כל 1000 ₪ שנשקיע פי 100 . זו בעצם הלוואה, שמאפשרת לנו להגדיל את הרווחים. במצב של רווח, מנכים מסכום הרווח את ההלוואה שנתן הברוקר, והרווח שנשאר למשקיע הוא גבוה בהרבה (לפעמים ב 100% ) מהרווח שהיינו מרוויחים ללא המינוף. אלא שאליה וקוץ בה. במקרה של הפסד, אם נעשה שימוש במינוף, גובה ההפסד עלול להיות עצום ולהכניס את המשקיע למצבים לא נעימים של הפסד כספים ניכר.

מה הן אופציות בתחום המט"ח?

תחום המסחר באופציות הפך פופולארי מאד בשנים האחרונות מאז ניתן לסחור בהן באמצעות האינטרנט. במסגרת אתרי האינטרנט, ניתן לבחור באופציות של מטבעות חוץ כגון: יורו / דולר, דולר / שקל וכדומה.
המסחר באופציות אלה פשוט ביותר. על המסך מופיע בפני המשקיע שערו של מטבע הבסיס שבחר אל מול המטבע האחר. למשל, אם מדובר בדולר / שקל, השער יהיה 3.0950 . על המשקיע להחליט אם עד למועד פקיעת האופציה, המופיע אף הוא על המסך, ערך הדולר מול השקל יעלה או ירד. הוא מגבש את החלטתו ובוחר באפשרות המתאימה. בנוסף עליו להחליט איזה סכום כסף הוא משקיע ברכישת האופציה. כעת עליו להמתין עד למועד פקיעת האופציה ולראות אם צדק או טעה בהערכתו. אם הוא צדק, הוא מרוויח סכום כסף ידוע מראש (לרוב, בסביבות 70% בנוסף לסכום השקעתו), אם הוא מפסיד, הוא מפסיד גם כן סכום ידוע מראש – את סכום השקעתו באופציה.

מהם ההבדלים בין השקעה בפורקס לבין השקעה באופציות?

סיכון: בעוד שבפורקס הסיכון הוא בהפסדים בסכומים גבוהים מאד, הרי שבאופציות גובה ההפסד ידוע מראש ונקבע על ידי המשקיע. כך שאין הפתעות לא נעימות.
רווח: בשתי האפשרויות גובה הרווח גבוה למדי. לרוב, בתחום הפורקס ניתן להשקיע סכומים גבוהים יותר.
עמלות: השקעות פורקס כרוכות בתשלום עמלה. השקעה באופציות דרך האינטרנט אינה כרוכה בעמלה.
ידע מוקדם: השקעות פורקס מחייבות ידע וניסיון מוקדמים. השקעה באופציות באינטרנט אינה דורשת ידע או ניסיון.
השקעה באופציות מתחום המט"ח כדאית למשקיעים פרטיים, ולמשקיעים מתחילים וותיקים כאחד.